이연제약 · [이연제약] 전환가액ㆍ신주인수권행사가액ㆍ교환가액의 조정(안내공시)

공시 요약

제3회 사모 전환사채의 전환가액이 11,858원에서 10,170원으로 조정되었고, 전환 가능 주식수는 7,168,156주에서 8,357,915주로 늘어났습니다. 직전 전환가액을 하회하는 제4회차 전환사채 발행에 따른 조정으로 희석 부담이 확대된 사실이 확인됩니다.

핵심 근거

• 제3회 전환사채 전환가액이 11,858원에서 10,170원으로 조정됨(조정가액 적용일 2026-10-16)
• 조정 사유는 직전 전환가액을 하회하는 제4회차 전환사채 발행이며, 이사회 결의 없이 인수계약서 조정 조항에 따라 처리됨

확인할 리스크

• 전환가격 하향 조정에 따른 주식 희석
• 저가 전환사채 추가 발행으로 인한 지속적 가액 조정 가능성