Picard Medical, Inc. · S-3 · 간이 증권등록신고서

공시 요약

전환가 하한 4.00달러 기준으로 최대 500,000주 규모의 잠재 희석이 예상되어 기존 주주의 지분 희석 위험이 확인됩니다.

핵심 근거

• 전환사채 총액 1.0백만 달러, 표면이율 3.0%, 만기 2027년 9월 30일
• 전환가 하한 4.00달러 기준 전환 시 보통주 최대 250,000주 발행 가능
• 사전출자 워런트 행사가격 0.0001달러, 워런트 기간 2년, 발행일 후 60일부터 행사 가능

확인할 리스크

• 희석 위험: 전환 및 워런트 행사로 기존 주주 지분 가치 희석 가능
• 워런트 행사가격이 0.0001달러로 매우 낮아 전환 시 실질 희석 효과 확대