Alternative Ballistics Corp · S-1 · 증권등록신고서

공시 요약

Lendspark 노트 원금 $500,000(OID $50,000 차감 후 수령), 연 12% 이자, 2027년 3월 13일 만기이며 전환가는 시장가의 65%입니다. 전환 및 워런트 행사 시 희석 위험이 크고 담보 설정으로 채무불이행 시 자산 손실 가능성이 있어 발행사 측면에서 부정적입니다.

핵심 근거

• Lendspark 노트 명목 $500,000, OID $50,000 적용, 연 12% 이자, 만기 2027년 3월 13일
• 전환가는 전환 시점 시장가의 65%이며 워런트 행사가는 $5.00 수준
• Lendspark 노트는 회사 자산 대부분에 대한 1순위 담보권으로 설정됨

확인할 리스크

• 전환가 할인에 따른 주식 희석 위험
• 행사가 미만 추가 발행 시 워런트 및 주식 추가 발행 증가 가능성
• 채무불이행 시 실질적으로 전체 자산에 대한 담보권 행사 위험